1937年日軍全面侵華后，華北危急。國共合作背景下紅軍改編為八路軍，在總司令朱德（王伍福飾）率領下東渡黃河奔赴抗戰前線。山西實權人物閻錫山（李樹生飾）面對三方勢力矛盾，在民族大義影響下形式上支持八路軍。朱德籌劃于日軍進犯山西必經險地平型關截擊，115師師長林彪（劉德凱飾）臨戰指揮出色，成功擊敗板垣師團實現平型關大捷，這是全面抗戰后中國軍隊首次重大勝利。八路軍靈活戰術有效牽制日軍并減輕國軍戰場壓力。不久日軍以優勢兵力裝備圍攻太原，蔣介石（劉德凱飾）與閻錫山戰略判斷失誤致正面戰場接連潰敗。八路軍遂轉入敵后開展根據地建設，通過發動群眾、實施游擊戰逐步建立晉察冀抗日政權。影片展現八路軍從正面作戰到敵后扎根的戰略轉型，揭示全民抗戰背景下不同政治力量的博弈與合作。